Fő különbség – befektetés és finanszírozási tevékenységek
A befektetési tevékenység és a finanszírozási tevékenység a cash flow kimutatásban két fő részből áll, ahol a fenti tevékenységekből származó pénzbeáramlást és pénzkiáramlást rögzítik. A befektetési és finanszírozási tevékenységek közötti fő különbség az, hogy a befektetési tevékenységek a befektetésekből származó nyereséget és veszteséget eredményező pénzbeáramlást és -kiáramlást rögzítik, míg a finanszírozási tevékenységek azt a pénzbeáramlást és -kiáramlást rögzítik, amely új tőke bevonásával a vállalat tőkeszerkezetének megváltozását eredményezi. és a befektetők törlesztésére. Mindkét tétel közvetlenül befolyásolja a teljes nettó készpénzpozíciót, mivel a szervezetben rendelkezésre álló készpénz nagy részét jelentik.
Mik azok a befektetési tevékenységek?
A befektetési tevékenységek rögzítik a befektetésekből származó nyereséget és veszteséget eredményező pénzbeáramlást és -kiáramlást. A következő tételek pénzkiáramlást vagy -beáramlást eredményeznek.
Tárgyi eszközök vásárlása
Itt a felmerült vételár minden olyan költségnek minősül, amely az eszköz üzemképessé tétele érdekében felmerült, és gazdasági haszon keletkezik. Így ez a vételáron kívül magában foglalja a szállítási és telepítési költségeket is.
Hosszú távú befektetések vásárlása
Ebbe a kategóriába tartoznak azok a befektetések, amelyek egynél több számviteli évet generálnak. A részvények, kötvények és ingatlanbefektetések jó példák a hosszú távú befektetésekre.
Tárgyi eszközök értékesítése
Ez egy tárgyi eszköz elidegenítéséből származó bevétel.
Hosszú távú befektetés értékesítése
Ez egy hosszú távú befektetés elidegenítéséből származó bevétel
A befektetési tevékenységekből származó cash flow jelentős cash flow-t jelent, mivel az állóeszközök és a hosszú távú befektetések értéke magas. Így ez különösen fontos a tőkeintenzív iparágakban, például a gyártásban, amely nagy befektetett eszközöket igényel.
Mik azok a finanszírozási tevékenységek?
A finanszírozási tevékenységek rögzítik azokat a pénzbeáramlásokat és -kiáramlásokat, amelyek új tőke bevonásával és a befektetők visszafizetésével a vállalat tőkeszerkezetének megváltozását eredményezik. A finanszírozási tevékenységekből származó cash flow a befektetők számára mutatja a vállalat pénzügyi erejét.
Kifizetett készpénzes osztalék
A készpénzes osztalék a részvényeseknek befektetésükért kifizetett nyereségrészesedés. Sok vállalat évente fizet osztalékot, míg egyesek osztalékelőleget is fizetnek.
Kölcsön törlesztése
A visszafizetést a hitelezőktől kölcsönzött pénzeszközök rendszeres kifizetésének nevezik. Az ilyen időszakos kifizetések általában tartalmazzák a tőke és a kamat egy részét.
Részvény-visszavásárlás
Ha a vállalat úgy véli, hogy a társaság kibocsátott részvényei alulértékeltek a piacon, akkor a vállalat visszavásárolhatja a részvényeket. Ennek célja, hogy jelzést küldjön a piacnak, hogy a vállalat részvényei értékesebbek, mint a jelenlegi kereskedési ár.
Kölcsönszerzés
Olykor, amikor a vállalatok likviditási problémákkal szembesülnek, kölcsönöket lehet felvenni, hogy több finanszírozást szerezzenek.
Részvények kibocsátása
Új részvények kibocsáthatók új befektetőknek és meglévő befektetőknek, ha a vállalat új tőkét kíván bevonni. Részvények magánszemélyek és társasági testületek számára is kibocsáthatók.
01. ábra: Pénzforgalmi kimutatás formátuma
Mi a különbség a befektetési és finanszírozási tevékenységek között?
Befektetés kontra finanszírozási tevékenységek |
|
| A befektetési tevékenységek rögzítik a befektetésekből származó nyereséget és veszteséget eredményező pénzbeáramlást és -kiáramlást | A finanszírozási tevékenységek rögzítik azokat a pénzbeáramlásokat és -kiáramlásokat, amelyek a vállalat tőkeszerkezetének megváltozását eredményezik új tőke bevonása és a befektetők visszafizetése révén. |
| Components | |
| A tárgyi eszközök vásárlása és eladása, valamint a hosszú távú befektetések fontos összetevői a befektetési tevékenységeknek. | A részvények kibocsátása, a hitelfelvétel és a visszafizetés a finanszírozási tevékenység fő elemei. |
| Befektetések gyakorisága | |
| A befektetési tevékenységből származó cash flow általában néhány elszámolási időszakban tapasztalható, így a készpénzpozíció nincs kitéve gyakori változásnak. | A finanszírozási tevékenységekből származó pénzáramlás gyakran módosul, ha vannak olyan elemek, mint például a hitel visszafizetése. |
Összefoglaló – Befektetési tevékenységek kontra finanszírozási tevékenységek
A befektetési és finanszírozási tevékenységek közötti különbséget főként az egyes kategóriákba tartozó összetevők megértésével lehet megkülönböztetni. A tőkebefektetések a befektetési tevékenységek között jelennek meg, a tőkeszerkezet változásai pedig a finanszírozási tevékenységek közé kerülnek. A készpénz rendelkezésre állása létfontosságú szempont a vállalkozás rutinszerű túléléséhez. A nettó készpénzállomány minden típusú szervezet számára létfontosságúvá válik a jövőbeli működési és befektetési tevékenységek tervezése során. Mint ilyen, a befektetési és finanszírozási tevékenységekből származó cash flow jelentős szerepet játszik a szervezet teljes készpénz-elérhetőségében.
