Kulcs különbség – Életjáradék vs kamatos kamat
A befektetők számos befektetési lehetőséget felhasználnak a megtérülés érdekében. A járadék és a kamatos kamat két ilyen lehetőség, amelyet a befektető a befektetési igényektől függően mérlegelhet. A legfontosabb különbség a járadék és a kamatos kamat között az, hogy míg a járadék olyan befektetés, amely egy bizonyos ideig garantált jövedelmet kínál egy jelentős előre befizetett összeg eredményeként; kamatos kamatozású befektetés egyre kamatozik, mivel a későbbi kamatok kiszámításakor minden egyes kamat hozzáadódik az eredeti befektetett összeghez.
Mi az a járadék
A járadék olyan befektetés, amelyből időszakos pénzkivonás történik. Más szóval, ez egy megállapodás a befektető és egy harmadik fél (általában egy befektetési társaság) között. A járadékba való befektetéshez a befektetőnek nagy összegű pénzzel kell rendelkeznie, amelyet azonnal be kell fektetni, és bizonyos időn belül ki kell venni a pénzt. Ezért a pénzösszegért cserébe a biztosító ígéretet tesz arra, hogy előre meghatározott időtartamra, vagy élethosszig tartó jövedelmet biztosít (mely a megállapodás alapján kerül megállapításra). A nyugdíjalapok és a jelzáloghitelek leggyakrabban befektetett járadékok.
A járadékoknak két fő típusa van, az alábbiak szerint.
Fix életjáradékok
Garantált jövedelem az ilyen típusú járadékokon, ahol a jövedelmet nem befolyásolják a kamatlábak változásai és a piaci ingadozások; így ezek a járadékok legbiztonságosabb típusai. Az alábbiakban a rögzített járadékok különböző típusai láthatók.
Azonnali járadék
A befektetők a kezdeti befektetést követően hamarosan megkapják a kifizetéseket
Halasztott járadék
Ezzel pénzt halmoz fel egy előre meghatározott ideig, mielőtt elkezdené a kifizetéseket.
Többéves garanciajáradék (MYGAS)
Minden évben fix kamatot fizet egy bizonyos ideig.
Változó járadékok
A jövedelem összege az ilyen típusú járadékoknál változó, mivel lehetőséget adnak a befektetőknek, hogy részvény- vagy kötvény-alszámlákba fektetve magasabb hozamot érjenek el. A bevétel az alszámlaértékek teljesítményétől függően változik. Ez ideális azoknak a befektetőknek, akik magasabb hozamból szeretnének profitálni, ugyanakkor fel kell készülniük a várható kockázatok elviselésére. A változó járadékok díja magasabb a kapcsolódó kockázat miatt.
Mi az a kamatos kamat
A kamatos kamat egy olyan befektetési módszer, ahol a kapott kamat továbbra is a tőkeösszeghez (eredeti befektetési összeghez) adódik, és a következő időszak kamata nem csak az eredetileg befektetett összeg, hanem a tőke hozzáadásával történik. és a megkeresett kamat.
Pl. Feltételezve, hogy január 1-jén 1000 dolláros betétet helyeznek el havi 10%-os kamattal, a betét havi 100 dollár kamatot kap az év folyamán. A február 1-jén, azonos kamattal lekötött betétre azonban nem 1000 dollárra, hanem 1100 dollárra számolják a kamatot (a januári kamatokkal együtt). A februári kamatot 11 hónapra számítjuk, feltételezve, hogy egy éves befektetésről van szó.
A befektetőnek fontos tudnia, mekkora a befektetés teljes összege a lejáratkor; ez az alábbi képlettel származtatható.
FV=PV (1+r) n
Hol, FV=Az alap jövőbeli értéke (lejáratkor)
PV=Jelenérték (az az összeg, amelyet ma be kell fektetni)
r=Megtérülési ráta
n=időszakok száma
A fenti példát folytatva:
Pl. FV=1 000 USD (1+0,1)12
=3 450 USD (a legközelebbi egész számra kerekítve)
Ez azt jelenti, hogy ha január 1.st-án 1000 USD-t fizetünk be, akkor az év végére 3450 USD-ra nő.
1. ábra: A kamatos kamat időszakosan számítható
Mi a különbség a járadék és a kamatos kamat között?
Járadék vs kamatos kamat |
|
| A járadék olyan befektetés, amelyből időszakonként ki kell fizetni. | A kamatos kamat egyre növekvő mértékben kamatozik, mivel a kamat az eredeti összegen felül jár. |
| Kezdeti befektetés | |
| Az életjáradék kezdeti befektetéseként nagy összeget igényel. | A befektetés akár kis alapból is megoldható. |
| Az érdeklődés növekedése | |
| A járadék befektetés növelhető részvény- és kötvény alszámlákba való befektetéssel. | Összetett kamatozású befektetés értéke még további befektetés hiányában is nő, mivel a megkeresett kamat automatikusan növekszik. |
Összefoglaló – Életjáradék vs kamatos kamat
A járadék és a kamatos kamat közötti különbség az, hogy a járadékkal ellentétben a kamatos kamathoz a befektetés kezdetén nincs szükség egyösszegű pénzösszegre; így sok befektető számára vonzó befektetési lehetőség. Járadékba fektetni általában az a személy hajtja végre, aki közelebb van a nyugdíjhoz, hogy garantált jövedelemhez jusson nyugdíjba vonulása alatt. Ha azonban a tőzsdei feltételek nem kedvezőek, a változó járadékokba történő befektetések volatilisabb hozamokat generálnak.
